Valor de la marca

¿Qué es el valor del «tick» en el comercio de divisas y CFD?

El valor del tick es la cantidad monetaria estandarizada que se gana o se pierde por unidad de volumen de negociación ante la variación de precio más pequeña posible, que es un tick o un pip. El valor del tick es relevante para la toma de decisiones de negociación reales, ya que permite al operador cuantificar con precisión el riesgo y la rentabilidad en efectivo de cada movimiento de precio, lo que lo convierte en un elemento fundamental para calcular tamaño de la posición y establecer niveles de stop-loss. Para un lote estándar de EUR/USD, el valor del tick (por pip) suele ser de 1,00 $. Un operador puede comprobar el valor específico del tick de cualquier instrumento en su plataforma consultando las especificaciones del contrato de dicho instrumento, en las que a menudo se indica el valor del tick directamente en la divisa de la cuenta, y puede profundizar en los términos relacionados en nuestro glosario.

Datos clave sobre el valor de Tick

• Forex Standard: Para un lote estándar de 1,0 (100 000 unidades) de un par de divisas en el que la divisa de cotización es el dólar estadounidense (USD) (por ejemplo, EUR/USD), el valor del tick (por cada variación de 0,00001) es de 1,00 USD.
• Dependencia de cálculo: El valor del «tick» se calcula a partir de tres variables principales: el instrumento… Tamaño del tick, el Tamaño del contrato (tamaño del lote) y el tipo de cambio vigente, en caso de que sea necesaria la conversión de divisas.
• Fórmula: El valor financiero de un solo tick para cualquier instrumento se calcula de la siguiente manera: Valor del tick = Tamaño del tick × Tamaño del contrato × Tipo de cambio (si procede)
• Gestión de riesgos: Conocer el valor exacto del «tick» es esencial para calcular el tamaño de lote (L) adecuado con el que arriesgar una cantidad específica en dólares (Rmax) en una distancia de stop definida (Pstop): L = Rmax / (Pstop × valor del pip (valor del tick) por lote)
• Variación del índice: En el caso de los índices, el valor del «tick» suele fijarse como una cantidad monetaria fija por unidad de contrato (por ejemplo, 0,10 $ o 1,00 $) para simplificar el cálculo de las ganancias y pérdidas (PnL).
• Moneda de la cuenta: El valor final del «tick» se expresa siempre en la divisa de la cuenta del operador, por lo que es necesario realizar una conversión si la operación se realiza en una divisa diferente.

Cómo funciona el valor del «tick» en el trading de divisas y CFD

El valor del «tick» constituye el nexo entre un movimiento del precio en el gráfico y la variación monetaria del capital del operador, lo que garantiza que cada movimiento sea cuantificable desde el punto de vista financiero.

El cálculo se realiza siguiendo estos pasos:

1. Determinar el «tick size»: Identifique la unidad más pequeña de variación del precio del instrumento (por ejemplo, en el caso del EUR/USD es 0,00001).
2. Establecer el tamaño del contrato: Determine el tamaño fijo del contrato (por ejemplo, 100 000 unidades para un lote estándar).
3. Cálculo del valor inicial del tick: Multiplique el tamaño del tick por el tamaño del contrato para obtener el valor en la moneda de contrapartida del instrumento: Valor inicial = Tamaño del tick × Tamaño del contrato
4. Conversión de divisas: Si la divisa del valor inicial difiere de la divisa de la cuenta del operador (por ejemplo, una operación USD/JPY con una cuenta en USD), aplique el tipo de cambio vigente: Valor por tick (divisa de la cuenta) = Valor inicial × Tipo de cambio
5. Cálculo de las ganancias y pérdidas (PnL): La plataforma de negociación multiplica el número de ticks que se desplaza el precio por el valor por tick calculado para el volumen negociado, con el fin de actualizar las ganancias y pérdidas en tiempo real.

Ejemplo del valor del «tick» en una operación real

Este ejemplo ilustra cómo el valor «Tick» traduce una variación importante del índice en una ganancia o pérdida (PnL) exacta en efectivo.

• Instrumento: CFD sobre el US30 (CFD sobre el Dow Jones Industrial Average)
• Tamaño del contrato: 1 unidad del índice
• Tamaño del tick (variación mínima): 0,1 punto
• Valor del tick (predefinido por el bróker): 1,00 $ por cada movimiento de 0,1 puntos por contrato
• Tamaño de la posición: 2,0 contratos
• Variación del precio: 50 puntos (por ejemplo, de 35 000,0 a 35 050,0)

Total de ticks movidos: 50 puntos ÷ 0,1 (tamaño del tick) = 500 ticks
Beneficio o pérdida por tick (para 2,0 contratos): 2,0 contratos × 1,00 $/contrato = 2,00 $
Beneficio bruto total: 500 ticks × 2,00 $/tick = 1.000,00 $

Resultado: Teniendo en cuenta un valor de «tick» fijo de 1,00 $ por cada movimiento de 0,1 puntos, la negociación de 2,0 contratos con un aumento del precio de 50 puntos generó un beneficio bruto de 1.000,00 $.

Cómo influye el valor del «tick» en sus costes y riesgos

El valor del «tick» es el factor determinante a la hora de calcular el riesgo monetario; un valor de «tick» más alto para un mismo volumen implica una acumulación más rápida de las ganancias y pérdidas (PnL), lo que aumenta tanto las ganancias potenciales como las pérdidas potenciales.

El valor de la marca comparado con conceptos relacionados

Valor del «tick» frente al valor del «pip»

El valor del «tick» es el valor monetario del incremento de precio más pequeño (el «tick» o «pipeta»), mientras que el valor del «pip» es el valor monetario de un movimiento estándar de un «pip», que suele ser 10 veces el valor del «tick» en el mercado de divisas con cotizaciones de 5 decimales.

Valor de liquidación frente a valor nocional

El valor por tick representa la pequeña variación incremental en efectivo correspondiente a la variación mínima del precio y es fundamental para el cálculo de las ganancias y pérdidas (PnL), mientras que el valor nocional representa la exposición total de la operación en la moneda base, lo cual es crucial para el cálculo del margen.

Diferencias entre los corredores en cuanto al valor del «tick» en el sector

Las diferencias en el valor del tick se producen principalmente en los instrumentos CFD, en los que los corredores pueden definir tamaños de contrato y tamaños de tick personalizados, así como cuando se opera con divisas de cuenta distintas del dólar estadounidense, debido a las variaciones en los tipos de cambio.

Cómo comprobar el valor del «tick» en su plataforma de negociación

Para comprobar de forma mecánica el valor exacto del «tick» de un instrumento en una plataforma de negociación como MetaTrader 5 (MT5), siga estos pasos:

1. Seleccione el instrumento en «Market Watch»: Abra la ventana «Market Watch» y asegúrese de que el instrumento (por ejemplo, XAU/USD) esté seleccionado.
2. Abrir la ventana de especificaciones: Haga clic con el botón derecho del ratón sobre el símbolo y seleccione «Especificaciones» (o «Propiedades» en MT4).
3. Localice el campo «Valor del tick»: desplácese hacia abajo hasta encontrar el campo que indica expresamente «Valor del tick» y anote el importe, que figura en la divisa de la cuenta (por ejemplo, USD).
4. Verifique los datos de cálculo: Anote el tamaño del contrato y el tamaño del tick en la misma ventana; calcule manualmente el producto del tamaño del tick por el tamaño del contrato para verificar el valor del tick.
5. Compruebe el tipo de cambio (si procede): Si el instrumento implica una conversión a una tercera divisa (por ejemplo, GBP/JPY con una cuenta en USD), compruebe el tipo de cambio USD/JPY vigente que se utiliza en el cálculo.
6. Visualización de las pérdidas y ganancias (PnL) de prueba: Realice una orden limitada de pequeña cuantía; el formulario de orden de la plataforma puede mostrar de forma dinámica el impacto potencial en las pérdidas y ganancias (PnL) de un movimiento de un pip o un tick, lo que le permite comprobarlo en tiempo real.
7. Comprobación de coherencia: Para una operación de 1,0 lotes de EUR/USD en una cuenta en USD, el valor del tick (por pipeta) debería ser exactamente de 1,00 $, y el valor del pip debería ser exactamente de 10,00 $.